Треть банков РФ не смогут выполнить требования ЦБ

YKTIMES.RU – Согласно новому исследованию Standard & Poor’s примерно треть российских банков могут не выполнить планируемые российским регулятором более строгие требования к кредитованию связанных сторон, сообщает vestifinance.ru.

По мнению Службы кредитных рейтингов Standard & Poor’s, до 30% российских банков, вероятнее всего, не смогут выполнить предлагаемый Центральным банком Российской Федерации пруденциальный норматив в отношении кредитования связанных сторон, который планируется ввести в 2016 г. Это основной вывод нашего исследования кредитования связанных сторон 30 крупнейших российских банков. Вместе с тем, учитывая сложную ситуацию в российской банковской системе, мы полагаем, что более строгое требование в отношении кредитования связанных сторон будет введено не ранее чем через несколько лет.

Значительный масштаб кредитования связанных сторон в российских банках — одна из основных причин нашей оценки “очень высокого риска”, которому подвергается институциональная система российского банковского сектора, в рамках нашей оценки отраслевых и страновых рисков банковского сектора (Banking Industry Country Risk Assessment — BICRA). Кроме того, мы считаем такую концентрацию негативным рейтинговым фактором, обусловливающим нашу оценку позиций по риску российских банков как “умеренных”, или “слабых”. Резюме

• Доля кредитования связанных сторон в России в последнее время увеличивается, несмотря на то что Банк России заявил о планах ее сокращения путем введения регулятивных требований.

• Если Банк России, как и планировалось, введет более строгое регулирование кредитования связанных сторон в 2016 г., то мы ожидаем, что 25-30% российских банков могут не выполнить новые требования, учитывая их текущие показатели.

• Для обеспечения формального соблюдения предлагаемого регулирующим органом пруденциального норматива банки все в большей степени используют различные приемы в рамках бухгалтерской отчетности, формальную деконсолидацию и регуляторный арбитраж с участием других финансовых организаций, что обусловливает необходимость ввести на российских финансовых рынках регулирование, которое будет учитывать экономический смысл транзакций.

• Банк России планировал ввести более строгое регулирование кредитования связанных сторон в 2015 г., однако его планы были нарушены резким ухудшением экономической ситуации в России. В связи с этим мы ожидаем, что такое регулирование будет введено в полной мере не ранее чем через несколько лет.

В последние годы Банк России постепенно вводит современные стандарты банковского надзора, ставя своей целью перейти от формальной системы регулирования, основанной на следовании букве, а не духу закона, которая действует в России с момента образования Банка России, к применению качественного подхода, в основе которого лежит анализ экономической составляющей банковской деятельности.

В соответствии с этими планами Банк России в прошлом году объявил, что введет пруденциальный норматив, который ограничит долю кредитов банков связанным сторонам, и будет использовать профессиональное суждение при определении степени взаимосвязанности сторон. Первоначально Банк России планировал ввести этот норматив в начале 2015 г., но затем отложил его введение до 2016 г. Тем не менее мы полагаем, что он вряд ли введет это требование в полной мере в ближайшие годы, в связи с тем что российские банки работают в ухудшающейся операционной среде.

Неблагоприятная ситуация на финансовых рынках вынуждает регулятора пересматривать первоначальные планы

Первоначально Банк России сообщил о том, что ограничит объем кредитования банками связанных сторон 20% регулятивного капитала и будет использовать профессиональное суждение при определении степени взаимосвязей таких сторон. В соответствии с нашими ожиданиями (см. статью “Влияние предлагаемого регулирования в отношении кредитования связанных заемщиков на кредитные риски остается неопределенным”, опубликованную 12 ноября 2014 г. в RatingsDirect) Банк России отложил введение нового регулирования до 2016 г.

По словам официальных представителей Банка России, на это решение в значительной степени повлиял возросший спрос российских корпоративных заемщиков на кредиты на внутреннем рынке — после резкого ограничения их доступа к мировым финансовым рынкам в связи со сложной политической и экономической ситуацией.

Мы отмечаем, что качество кредитования банками связанных сторон существенно различается. В частности, мы полагаем, что у ведущих банков, входящих в состав крупных промышленных групп, качество таких кредитов может быть сравнительно высоким. В то же время мы полагаем, что риски, сопряженные с кредитованием связанных сторон, существенно выше у небольших банков, поскольку в их случае сделки по кредитованию связанных сторон редко проводятся на рыночных условиях.

Как S&P оценивает объем кредитования связанных сторон в российских банках

В какой степени российские банки выполнят предлагаемый Банком России пруденциальный норматив в отношении кредитования связанных сторон (20% регулятивного капитала)? В нашем исследовании мы проанализировали данные отчетности, составленной в соответствии с Международными стандартами финансовой отчетности (МСФО). С одной стороны, эти данные позволяют сделать вывод о том, что в 2014 г. число банков, которые могут не выполнить норматив, увеличилось как минимум на 50%. С другой стороны, некоторые банки смогли сократить (хотя и незначительно) объем кредитования связанных сторон — по крайней мере с точки зрения отчетности.